[Management Team] Carmignac Maxime
Creemos que tenemos las fortalezas clave para triunfar en el universo de las soluciones de inversión alternativas: nuestro carácter independiente y de firme convicción, la capacidad de encontrar talento y una sólida mentalidad empresarial. Carmignac siempre ha sido inconformista y ofrecer soluciones con una baja correlación con el mercado es algo natural para nosotros.
Maxime Carmignac, Chief Executive Officer, Director of Carmignac UK Ltd.

ORÍGENES

Dado que tenemos un verdadero compromiso con las inversiones alternativas, hemos creado una gama de estrategias de inversión independientes para UCITS y offshore*, respaldadas por nuestra sólida infraestructura global.

NUESTRO ENFOQUE: TALENTO INVERSOR

Hemos desarrollado la división de inversiones alternativas atrayendo al talento más prometedor del sector y buscando su implicación en una franquicia empresarial a largo plazo.

Nuestra mentalidad empresarial permite a cada equipo de inversión gestionar su proceso de inversión y aplicar plenamente sus convicciones.

NUESTRAS HERRAMIENTAS: INFRAESTRUCTURA GLOBAL

Disponemos de una plataforma puntera para mantenernos a la vanguardia de la gestión de riesgos, el trading y las operaciones.

Nuestros equipos operativos ayudan a los de inversión a identificar riesgos, sortear la volatilidad y aprovechar las oportunidades del mercado.

NUESTRO OBJETIVO: PROPORCIONARLE DIVERSIFICACIÓN

Mediante la diversificación, buscamos ofrecer a nuestros inversores una rentabilidad constante y no correlacionada en diferentes entornos de mercado.

*Si desea más información sobre nuestras estrategias offshore, que pueden no ser adecuadas para todos los inversores, póngase en contacto con nosotros.

PRINCIPALES ESTRATEGIAS DE NUESTRA GAMA ALTERNATIVA

Una fuente de rentabilidad atractiva y no correlacionada con los mercados tradicionales

SOLUCIONES DE RENTA VARIABLE LONG/SHORT

Una combinación dinámica de posiciones largas y cortas en renta variable para maximizar la generación de alfa, al tiempo que se mantiene una beta de mercado reducida.

SOLUCIONES DE ‘MERGER ARBITRAGE’

Captan el diferencial de las operaciones de fusiones y adquisiciones anunciadas oficialmente, con una gran descorrelación con los mercados de renta variable y renta fija.
DESCUBRA TODOS NUESTROS FONDOS ALTERNATIVOS
Estrategias alternativas
Carmignac Portfolio Long-Short European Equities
SICAVMercados europeosArtículo 8
Un enfoque long/short de firme convicción para la renta variable europea
Estrategias alternativas
Carmignac Absolute Return Europe
FCPMercados europeosArtículo 8
Un enfoque long/short oportunista e independiente de la renta variable europea
Estrategias alternativas
Carmignac Portfolio Merger Arbitrage
SICAVMercados mundialesArtículo 8
Una estrategia defensiva centrada en las oportunidades de arbitraje de fusiones
Estrategias alternativas
Carmignac Portfolio Merger Arbitrage Plus
SICAVMercados mundialesArtículo 8
Una estrategia activa de rentabilidad absoluta centrada en las oportunidades de arbitraje de fusiones

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Publicado 26 De Junio De 2023

Carmignac refuerza su gama de fondos alternativos con el nombramiento de dos gestores de fondos long-short

Carmignac Portfolio Long-Short European Equities A EUR Acc

ISIN: LU1317704051
Duración mínima recomendada de la inversión
3 años
Escala de riesgo*
3/7
Clasificación SFDR**
Artículo 8

*Escala de riesgo del KID (Documento de datos fundamentales). El riesgo 1 no implica una inversión sin riesgo. Este indicador podría evolucionar con el tiempo. **El Reglamento SFDR (Reglamento sobre la divulgación de información relativa a la sostenibilidad en el sector de los servicios financieros, por sus siglas en inglés) 2019/2088 es un reglamento europeo que requiere a los gestores de activos clasificar sus fondos, en particular entre los que responden al «artículo 8», que promueven las características medioambientales y sociales, al «artículo 9», que realizan inversiones sostenibles con objetivos medibles, o al «artículo 6», que no tienen necesariamente un objetivo de sostenibilidad. Para más información, visite: https://eur-lex.europa.eu/eli/reg/2019/2088/oj?locale=es.

Principales riesgos del Fondo

Riesgo relacionado con la Estrategia Long/Short: Este riesgo está relacionado con las posiciones compradoras o vendedoras iniciadas a fin de ajustar la exposición neta al mercado. El Fondo podría incurrir en pérdidas cuantiosas si sus posiciones largas y cortas evolucionasen de forma simultánea en sentido contrario y de manera desfavorable.Renta Variable: Las variaciones de los precios de las acciones cuya amplitud dependa de los factores económicos externos, del volumen de los títulos negociados y del nivel de capitalización de la sociedad pueden influir negativamente en la rentabilidad del Fondo.Tipo de Interés: El riesgo de tipo de interés se traduce por una disminución del valor liquidativo en caso de variación de los tipos de interés.Tipo de Cambio: El riesgo de cambio está vinculado a la exposición, por medio de inversiones directas o de instrumentos financieros a plazo, a una divisa distinta de la divisa de valoración del Fondo.

Carmignac Absolute Return Europe A EUR Acc

ISIN: FR0010149179
Duración mínima recomendada de la inversión
3 años
Escala de riesgo*
3/7
Clasificación SFDR**
Artículo 8

*Escala de riesgo del KID (Documento de datos fundamentales). El riesgo 1 no implica una inversión sin riesgo. Este indicador podría evolucionar con el tiempo. **El Reglamento SFDR (Reglamento sobre la divulgación de información relativa a la sostenibilidad en el sector de los servicios financieros, por sus siglas en inglés) 2019/2088 es un reglamento europeo que requiere a los gestores de activos clasificar sus fondos, en particular entre los que responden al «artículo 8», que promueven las características medioambientales y sociales, al «artículo 9», que realizan inversiones sostenibles con objetivos medibles, o al «artículo 6», que no tienen necesariamente un objetivo de sostenibilidad. Para más información, visite: https://eur-lex.europa.eu/eli/reg/2019/2088/oj?locale=es.

Principales riesgos del Fondo

Riesgo relacionado con la Estrategia Long/Short: Este riesgo está relacionado con las posiciones compradoras o vendedoras iniciadas a fin de ajustar la exposición neta al mercado. El Fondo podría incurrir en pérdidas cuantiosas si sus posiciones largas y cortas evolucionasen de forma simultánea en sentido contrario y de manera desfavorable.Renta Variable: Las variaciones de los precios de las acciones cuya amplitud dependa de los factores económicos externos, del volumen de los títulos negociados y del nivel de capitalización de la sociedad pueden influir negativamente en la rentabilidad del Fondo.Tipo de Interés: El riesgo de tipo de interés se traduce por una disminución del valor liquidativo en caso de variación de los tipos de interés.Tipo de Cambio: El riesgo de cambio está vinculado a la exposición, por medio de inversiones directas o de instrumentos financieros a plazo, a una divisa distinta de la divisa de valoración del Fondo.

Carmignac Portfolio Merger Arbitrage A EUR Acc

ISIN: LU2585800795
Duración mínima recomendada de la inversión
3 años
Escala de riesgo*
2/7
Clasificación SFDR**
Artículo 8

*Escala de riesgo del KID (Documento de datos fundamentales). El riesgo 1 no implica una inversión sin riesgo. Este indicador podría evolucionar con el tiempo. **El Reglamento SFDR (Reglamento sobre la divulgación de información relativa a la sostenibilidad en el sector de los servicios financieros, por sus siglas en inglés) 2019/2088 es un reglamento europeo que requiere a los gestores de activos clasificar sus fondos, en particular entre los que responden al «artículo 8», que promueven las características medioambientales y sociales, al «artículo 9», que realizan inversiones sostenibles con objetivos medibles, o al «artículo 6», que no tienen necesariamente un objetivo de sostenibilidad. Para más información, visite: https://eur-lex.europa.eu/eli/reg/2019/2088/oj?locale=es.

Principales riesgos del Fondo

Renta Variable: Las variaciones de los precios de las acciones cuya amplitud dependa de los factores económicos externos, del volumen de los títulos negociados y del nivel de capitalización de la sociedad pueden influir negativamente en la rentabilidad del Fondo.Riesgo de Arbitraje: El arbitraje trata de beneficiarse de esas diferencias de precios (por ejemplo, en mercados, sectores, valores, divisas). Si el arbitraje resulta desfavorable, una inversión puede perder su valor y generar pérdidas para el Subfondo.Riesgo relacionado con la Estrategia Long/Short: Este riesgo está relacionado con las posiciones compradoras o vendedoras iniciadas a fin de ajustar la exposición neta al mercado. El Fondo podría incurrir en pérdidas cuantiosas si sus posiciones largas y cortas evolucionasen de forma simultánea en sentido contrario y de manera desfavorable.Liquidez: Los desajustes puntuales del mercado pueden influir negativamente en las condiciones de precio en las que el Fondo se vea obligado a vender, iniciar o modificar sus posiciones.

Carmignac Portfolio Merger Arbitrage Plus A EUR Acc

ISIN: LU2585801256
Duración mínima recomendada de la inversión
3 años
Escala de riesgo*
3/7
Clasificación SFDR**
Artículo 8

*Escala de riesgo del KID (Documento de datos fundamentales). El riesgo 1 no implica una inversión sin riesgo. Este indicador podría evolucionar con el tiempo. **El Reglamento SFDR (Reglamento sobre la divulgación de información relativa a la sostenibilidad en el sector de los servicios financieros, por sus siglas en inglés) 2019/2088 es un reglamento europeo que requiere a los gestores de activos clasificar sus fondos, en particular entre los que responden al «artículo 8», que promueven las características medioambientales y sociales, al «artículo 9», que realizan inversiones sostenibles con objetivos medibles, o al «artículo 6», que no tienen necesariamente un objetivo de sostenibilidad. Para más información, visite: https://eur-lex.europa.eu/eli/reg/2019/2088/oj?locale=es.

Principales riesgos del Fondo

Renta Variable: Las variaciones de los precios de las acciones cuya amplitud dependa de los factores económicos externos, del volumen de los títulos negociados y del nivel de capitalización de la sociedad pueden influir negativamente en la rentabilidad del Fondo.Riesgo de Arbitraje: El arbitraje trata de beneficiarse de esas diferencias de precios (por ejemplo, en mercados, sectores, valores, divisas). Si el arbitraje resulta desfavorable, una inversión puede perder su valor y generar pérdidas para el Subfondo.Riesgo relacionado con la Estrategia Long/Short: Este riesgo está relacionado con las posiciones compradoras o vendedoras iniciadas a fin de ajustar la exposición neta al mercado. El Fondo podría incurrir en pérdidas cuantiosas si sus posiciones largas y cortas evolucionasen de forma simultánea en sentido contrario y de manera desfavorable.Liquidez: Los desajustes puntuales del mercado pueden influir negativamente en las condiciones de precio en las que el Fondo se vea obligado a vender, iniciar o modificar sus posiciones.

GLOSARIO

• Alfa: la alfa determina la rentabilidad de una cartera en comparación con su índice de referencia. Una alfa negativa indica que el fondo obtuvo una rentabilidad inferior a la de su índice de referencia (p. ej., si el índice subió un 10% en un año y el fondo lo hizo sólo un 6%, su alfa es de -4). Una alfa positiva indica que el fondo obtuvo una rentabilidad superior a la de su índice de referencia (p. ej., si el índice subió un 6% en un año y el fondo lo hizo un 10%, su alfa es de 4). • No referenciado/a: la estructuración de la cartera es el resultado de las visiones de los gestores del Fondo y de un análisis de mercado sin sesgos hacia ningún índice. • Volatilidad: horquilla de variación de precios de un título, fondo, mercado o índice que permite cuantificar el riesgo en un periodo determinado. Se determina utilizando la desviación típica obtenida calculando la raíz cuadrada de la variación. La varianza se obtiene calculando la desviación media con respecto al promedio, que luego se eleva al cuadrado. Cuanto mayor es la volatilidad, mayor es el riesgo. • Inversión descendente (top-down): estrategia de inversión que busca los mejores sectores o industrias en los que invertir, basándose en el análisis del sector empresarial en su conjunto y en las tendencias económicas generales (a diferencia de la inversión ascendente). • Inversión ascendente (bottom-up): estrategia de inversión basada en el análisis de empresas concretas, en el que la historia, la gestión y el potencial de esa empresa se consideran más importantes que las tendencias generales del mercado o del sector (en contraposición a la inversión descendente). • Beta: la beta mide la relación entre las fluctuaciones de los valores liquidativos del fondo y las fluctuaciones de los niveles de su índice de referencia.

COMUNICACIÓN PUBLICITARIA. Consulte el KID/folleto antes de tomar una decisión final de inversión. ​
Fuente: Carmignac, a 30/06/2023. Este material no puede reproducirse, ni total ni parcialmente, sin el consentimiento previo de la sociedad gestora. Este material no constituye una oferta de suscripción ni un asesoramiento de inversión. Este material no constituye una recomendación contable, jurídica o tributaria y no debe ser tenido en cuenta a tales efectos. Este material se proporciona con carácter exclusivamente informativo y podría no resultar fiable a la hora de evaluar las ventajas derivadas de invertir en cualquier tipo de participaciones o valores mencionados en el presente documento o de cara a cualquier otra finalidad. La información contenida en este material podría no ser completa y estar sujeta a modificación sin preaviso alguno. Las informaciones se expresan a fecha de redacción del material y proceden de fuentes propias y externas consideradas fiables por Carmignac, no son necesariamente exhaustivas y su exactitud no está garantizada. ​El acceso a los Fondos podrá estar restringido a determinadas personas o países. Este material no está dirigido a ninguna persona de ninguna jurisdicción en la que (debido al lugar de residencia o nacionalidad de la persona o a cualquier otra cuestión) el material o la disponibilidad de este material esté prohibido. Las personas objeto de estas prohibiciones no deben acceder a este material. La tributación depende de la situación de la persona. Los Fondos no están registrados para su distribución a inversores minoristas en Asia, Japón, Norteamérica ni están registrados en Sudamérica. Los Fondos Carmignac están registrados en Singapur como institución de inversión extranjera restringida (exclusivamente para clientes profesionales). Los Fondos no han sido registrados en virtud de la ley de valores estadounidense (US Securities Act) de 1933. Los Fondos podrán no ofertarse o venderse, directa o indirectamente, en beneficio o en nombre de una «Persona estadounidense», según la definición recogida por el Reglamento estadounidense S (Regulation S) y la ley FATCA. Podrá consultar los folletos de los Fondos, KID, el VL y los informes anuales en la web www.carmignac.com o previa petición a la Gestora. Los riesgos, comisiones y gastos corrientes se detallan en el KID. Los inversores podrían perder parte o la totalidad de su capital, dado que el capital en los fondos no está garantizado. La Sociedad gestora puede cesar la promoción en su país en cualquier momento. Los inversores pueden acceder a un resumen de sus derechos en español en el siguiente enlace sección 6: https://www.carmignac.es/es_ES/article-page/informacion-legal-1759. Para España : Los Fondos se encuentran registrados ante la Comisión Nacional del Mercado de Valores de España, con los números : Carmignac Portfolio 392, Carmignac Absolute Return Europe 398. Carmignac Portfolio hace referencia a los sub fondos de Carmignac Portfolio SICAV, una compañía de inversión bajo derecho luxemburgués, conforme a la directiva UCITS. Los Fondos son fondos comunes de derecho francés (FCP) conforme a la directiva UCITS o AIFM. Derechos de autor: Los datos publicados en esta presentación pertenecen exclusivamente a sus titulares, tal y como se mencionan en cada página. La mención a determinados valores o instrumentos financieros se realiza a efectos ilustrativos, para destacar determinados títulos presentes o que han figurado en las carteras de los Fondos de la gama Carmignac. Ésta no busca promover la inversión directa en dichos instrumentos ni constituye un asesoramiento de inversión. La Gestora no está sujeta a la prohibición de efectuar transacciones con estos instrumentos antes de la difusión de la información.